《科創(chuàng)板日報(bào)》12月19日訊 （研究員 田簫 段依塵 王鋒）根據(jù)財(cái)聯(lián)社創(chuàng)投通—執(zhí)中數(shù)據(jù)，2023年11月中基協(xié)備案的私募股權(quán)投資基金共有563支，較上月444支加27%；其中340支基金有機(jī)構(gòu)LP出資（不包括機(jī)構(gòu)LP對(duì)基金的關(guān)聯(lián)出資行為），共計(jì)751家機(jī)構(gòu)LP出資參與了備案基金，關(guān)聯(lián)投資機(jī)構(gòu)228家，根據(jù)已披露可統(tǒng)計(jì)的出資規(guī)模，認(rèn)繳資本約1216.57億元。

LP類型分布

按照11月備案基金的機(jī)構(gòu)LP出資結(jié)構(gòu)，企業(yè)投資者、政府資金依然位居LP活躍度前兩位，分別出資317次（占比40%）和223次（占比28%）。從出資規(guī)模來看，政府資金LP出資額最高，認(rèn)繳總額約588.53億元，占當(dāng)月總出資額的48%；企業(yè)投資者位居第二，出資額占比約20%；其他金融機(jī)構(gòu)位居第三，占比約14%，且出資額較上月增加99%。

LP地域分布

從地區(qū)來看，11月備案基金的LP多位于東部和中部地區(qū)，其中，廣東省的機(jī)構(gòu)LP出資次數(shù)和出資規(guī)模均位居全國首位。從出資次數(shù)來看，廣東、江蘇、浙江三省活躍度居前，出資次數(shù)占比均超10%。從披露出資金額來看，廣東、安徽、浙江出資規(guī)模位列前三，值得注意的是，新疆維吾爾自治區(qū)以43.47億元的LP出資規(guī)模位列第九。

活躍LP榜單

財(cái)聯(lián)社創(chuàng)投通—執(zhí)中數(shù)據(jù)顯示,11月活躍機(jī)構(gòu)LP，包括長春市股權(quán)投資基金管理有限公司、黃埔投資、國家綠色發(fā)展基金、蘇州太聯(lián)創(chuàng)業(yè)投資中心、蘇州相城創(chuàng)新產(chǎn)業(yè)引導(dǎo)母基金二期、金寨縣產(chǎn)業(yè)投資發(fā)展有限公司等政府資金，牧原實(shí)業(yè)集團(tuán)等非上市公司，以及廣東仙津?qū)崢I(yè)投資等VC/PE機(jī)構(gòu)等。

從披露出資金額來看，平安人壽以120億元認(rèn)繳資本位列11月LP公開出資規(guī)模首位；全國社?；鹨?0億元認(rèn)繳資本位居出資規(guī)模第二位。

11月對(duì)外投資基金數(shù)TOP10 LP如下表所示：

受LP青睞機(jī)構(gòu)榜單

11月有多家知名投資機(jī)構(gòu)從LP處獲得資金。其中，國發(fā)創(chuàng)投旗下的4支基金，共獲12家機(jī)構(gòu)LP累計(jì)13.5億元的出資，為本月最受LP青睞的機(jī)構(gòu)之一。IDG資本旗下的2支基金獲4家LP累計(jì)179億元的出資，為本月獲LP認(rèn)繳資本最高的投資機(jī)構(gòu)。

11月受LP青睞的GP TOP10如下表所示（按期內(nèi)對(duì)應(yīng)被投基金數(shù)統(tǒng)計(jì)）：

政府資金

（一） 出資概況

財(cái)聯(lián)社創(chuàng)投通—執(zhí)中數(shù)據(jù)顯示，11月政府資金LP累計(jì)出資223筆，出資規(guī)模達(dá)588.53億元。其中，政府投融資平臺(tái)的交易規(guī)模躍居首位，出資約443.69億元，占比76%；其次是政府引導(dǎo)基金，出資約143.09億元，占比24%。

從各類政府引導(dǎo)基金的出資結(jié)構(gòu)來看，引導(dǎo)基金繼續(xù)呈現(xiàn)下沉趨勢。11月國家級(jí)引導(dǎo)基金僅有3筆出資，交易規(guī)模占比約5.3%；省級(jí)政府引導(dǎo)基金交易規(guī)模體量相對(duì)較高，占比約43.9%；其次是地級(jí)政府引導(dǎo)基金，交易規(guī)模占比約36.7%。

（二） 活躍政府資金LP

11月最活躍的政府資金LP，為長春市股權(quán)投資基金管理有限公司和黃埔投資控股（廣州）有限公司，分別出資參與3支基金，累計(jì)認(rèn)繳資本分別為2億元和1.1億元。

公開信息顯示，長春市股權(quán)投資基金管理有限公司是經(jīng)長春市財(cái)政局批準(zhǔn)，由長春市金融控股集團(tuán)有限公司全額出資的基金管理公司，負(fù)責(zé)管理長春市產(chǎn)業(yè)投資引導(dǎo)基金，重點(diǎn)圍繞長春市三大支柱產(chǎn)業(yè)及六大戰(zhàn)略新興產(chǎn)業(yè)，以股權(quán)投資的形式扶持重點(diǎn)項(xiàng)目建設(shè)及企業(yè)發(fā)展。

據(jù)財(cái)聯(lián)社創(chuàng)投通—執(zhí)中數(shù)據(jù)，長春市股權(quán)投資基金管理有限公司與吉林中科創(chuàng)投、海通開元等投資機(jī)構(gòu)合作最多，對(duì)外投資基金27支，下表是其出資今年備案基金的情況。

（三） 政府資金LP青睞的投資機(jī)構(gòu)

11月最受政府資金LP青睞的投資機(jī)構(gòu)為國發(fā)創(chuàng)投，其管理的4支基金獲蘇州太聯(lián)創(chuàng)業(yè)投資中心、蘇州相城基金、蘇高新創(chuàng)投、蘇州相城創(chuàng)新產(chǎn)業(yè)引導(dǎo)母基金二期等11家政府資金LP累計(jì)11.25億元出資。

公開信息顯示，國發(fā)創(chuàng)投成立于2008年5月，注冊資本38億元，是蘇州創(chuàng)新投資集團(tuán)“四公司、兩基金、一研究院”的重要組成部分。國發(fā)創(chuàng)投管理基金規(guī)模近1300億元，圍繞蘇州四大主導(dǎo)產(chǎn)業(yè)和25個(gè)細(xì)分優(yōu)勢領(lǐng)域，重點(diǎn)關(guān)注先進(jìn)裝備制造、新材料、新一代信息技術(shù)、節(jié)能環(huán)保、生命健康（含生物技術(shù)）、現(xiàn)代服務(wù)業(yè)等戰(zhàn)略型新興產(chǎn)業(yè)，助推70余家企業(yè)在境內(nèi)外資本市場實(shí)現(xiàn)上市及掛牌。

上市公司

（一） 活躍上市公司LP

11月共有30家上市公司LP出資參與了24支備案基金，關(guān)聯(lián)投資機(jī)構(gòu)19家，披露認(rèn)繳資本40.82億元。

其中，國能日新（301162.SZ）投資了南京和潤數(shù)科創(chuàng)業(yè)投資合伙企業(yè)（有限合伙）和華領(lǐng)二期（海寧）創(chuàng)業(yè)投資合伙企業(yè)（有限合伙）2支本月備案基金，為本月出資最活躍的上市公司LP。下表是國能日新對(duì)外投資基金的情況。

（二） 上市公司LP青睞的投資機(jī)構(gòu)

湖北基金和金石投資是本月較受上市公司LP青睞的投資機(jī)構(gòu)。其中湖北基金管理的備案基金獲上海新陽、興發(fā)集團(tuán)、安集科技3家上市公司LP出資，對(duì)應(yīng)認(rèn)繳資本2.5億元；金石投資管理的備案基金獲皖通高速、海螺水泥2家上市公司LP出資，對(duì)應(yīng)認(rèn)繳資本15億元。

金融機(jī)構(gòu)

(一) 出資概況

11月銀行業(yè)機(jī)構(gòu)、證券業(yè)機(jī)構(gòu)、保險(xiǎn)業(yè)機(jī)構(gòu)、資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)及其他金融機(jī)構(gòu)，共有22家LP對(duì)16支備案基金進(jìn)行了出資，已披露金額的交易規(guī)模達(dá)168.36億元。

從LP類型來看，本月壽險(xiǎn)公司出資額約121億元，居金融機(jī)構(gòu)出資金額之首；從出資次數(shù)來看，券商另類子整體出資活躍度最高，共計(jì)7家機(jī)構(gòu)LP出資參與了6支備案基金。

(二) 活躍金融機(jī)構(gòu)LP

本月金融機(jī)構(gòu)中，平安人壽出資額最高，出資了南昌和諧安瑞股權(quán)投資合伙企業(yè)（有限合伙），認(rèn)繳資本達(dá)120億元。下表是本月金融機(jī)構(gòu)LP出資額TOP 10。

本月募資事件

據(jù)財(cái)聯(lián)社創(chuàng)投通—執(zhí)中數(shù)據(jù)顯示，11月產(chǎn)業(yè)投資基金募資事件中，擬設(shè)立的有2起，簽約落地的有35起。

11月部分募資事件列表如下：

創(chuàng)投通：財(cái)聯(lián)社及科創(chuàng)板日報(bào)旗下一級(jí)市場服務(wù)平臺(tái)，于2022年4月掛牌上海數(shù)據(jù)交易所。通過星礦數(shù)據(jù)、一級(jí)市場投融資數(shù)據(jù)、企業(yè)創(chuàng)新評(píng)測實(shí)驗(yàn)室、創(chuàng)新公司數(shù)據(jù)庫、未上市公司自選股、擬上市公司早知道和行業(yè)投研等，為創(chuàng)新公司和創(chuàng)投機(jī)構(gòu)提供從數(shù)據(jù)產(chǎn)品到解決方案的一站式服務(wù)體系。